I guadagni impressionanti di ciascuna di queste società possono essere attribuiti ad uno spostamento nel settore che sta punendo un gran numero di imprese esistenti.
Amazon.com (NASDAQ: Amazon.com [AMZN]), Google (NASDAQ: Alphabet Class C [GOOG]) e Microsoft (NASDAQ: Microsoft Corporation [MSFT]) hanno tutti superato le stime di profitto nell'ultimo trimestre, mettendo in evidenza il crescente divario tra le imprese che offrono servizi di elaborazione dati tramite magazzini caricati da server e una generazione di ritardatari rispetto al boom del cloud. Insieme, le tre società hanno aggiunto oltre 90 miliardi di dollari di capitalizzazione di mercato nel trading del dopo-borsa dopo la segnalazione dei loro guadagni giovedì.
Il trio condivide una dipendenza dalla tecnologia che viene da macchine potenti collegate le une alle altre in bunker con dimensioni di campi da calcio. Questi centri dati sono in grado di fornire una vasta gamma di servizi a basso costo - che si tratti di software personale e di business di Microsoft, di potenza e-commerce e di stima di Amazon o di algoritmi di ricerca web e di pubblicità di Google. Mettete a confronto tutto ciò con aziende tecnologiche, come IBM (NYSE: International Business Machines [IBM]), Hewlett-Packard (NYSE: Hewlett-Packard Company [HPQ]), EMC (NYSE: EMC) e Oracle (NYSE: Oracle Corporation [ORCL]), che soffrono di un rallentamento della crescita o di un declino, dal momento che gli operatori di cloud evitano hardware, software e servizi tradizionali.
Google, Microsoft e Amazon ottengono entrate supplementari man mano che diventano venditori di elaborazione dati ad un numero crescente di altre società a caccia di alternative a basso costo. Ad aggravare la situazione, i grandi cloud non comprano molto hardware e software dai fornitori IT tradizionali e inoltre distraggono i potenziali clienti affittando loro i servizi IT che avrebbero in genere acquistato da IBM, HP, EMC, Oracle e altri.
Sid Parakh, un gestore di portafoglio presso Becker Capital Management, che ha circa $ 3 miliardi in gestione, ha detto:
"Si sta assistendo allo spostamento su cloud di cui tutti parlavano, e Microsoft e Amazon stanno ottenendo i benefici di ciò. Oracle, IBM, e persino VMware stanno registrando numeri molto deboli e davvero nessuno slancio nel cloud".
Nuvole che contano
Amazon (NASDAQ: Amazon.com [AMZN]) ha registrato un fatturato, giovedì, che ha battuto le stime degli analisti. A guidare tale performance è stata la sua divisione di servizi web, che è cresciuta del 78 per cento rispetto a un anno fa, con un fatturato di $ 2,09 miliardi. Ciò ha contribuito a far sì che l'azienda segnalasse un profitto laddove gli analisti avevano previsto una perdita.
Anche Microsoft (NASDAQ: Microsoft Corporation [MSFT]), che sta spingendo più utenti di Office e di altri strumenti per la produttività aziendale verso le versioni ospitate online attraverso le proprie server farm, ha conseguito utili e vendite che hanno battuto le stime. Le entrate in un segmento chiamato "intelligent cloud" sono state di $ 5,89 miliardi, superando una stima di $ 5,72 miliardi basata sulla media di quattro proiezioni di analisti compilate da Bloomberg.
"Mentre molte aziende stanno sviluppando offerte di cloud commerciali, ce ne sono davvero solo due a guidare l'innovazione della piattaforma per il cloud di impresa su vasta scala: Amazon e Microsoft", ha detto Satya Nadella, CEO di Maicrosoft in una teleconferenza in cui si discutevano i risultati della società.
Non lasciamo fuori Google (NASDAQ: Alphabet Class C [GOOG]). La sua società madre Alphabet sta vendendo più annunci mantenendo la spesa sotto controllo, alimentando vendite e profitti migliori del previsto nell'ultimo trimestre, ha affermato la società giovedì. Ciò le ha consentito di continuare a rinforzare la propria divisione cloud, ha detto il CEO di Google, Sundar Pichai, in teleconferenza. "Stiamo investendo molto e giocando per il lungo termine", ha detto. "Quando guardo alla nuova adozione dei clienti, vedo un enorme slancio."
Parzialmente nuvoloso
In IBM (NYSE: International Business Machines [IBM]), il futuro non sembra così luminoso. Le azioni sono scese a un minimo di cinque anni fa, dopo che la società ha tagliato le previsioni di profitto all'inizio di questa settimana. La società ha citato un incombente rallentamento dell'economia mondiale e un dollaro forte come fattori che danneggiano la propria attività all'estero. Un altro problema, che la società non ha evidenziato, è che i grandi protagonisti nel cloud costruiscono gran parte della propria attrezzatura e scrivono gran parte del proprio codice.
EMC (NYSE: EMC), che ha accettato di fondersi con la società di hardware utilizzato in precedenza, Dell, ha registrato vendite e utili relativamente in linea con le basse aspettative degli analisti, nel mezzo di un rallentamento della domanda per i suoi dispositivi di archiviazione.
Hewlett-Packard (NYSE: Hewlett-Packard Company [HPQ]) ha recentemente collaborato con Foxconn Technology Group di Taipei per la produzione di server a basso costo da vendere a fornitori come Google e ha annunciato, questa settimana, che avrebbe chiuso il proprio servizio cloud pubblico entro l'inizio del 2016.
Anche Oracle (NYSE: Oracle Corporation [ORCL]), che è noto per la stabilità del proprio business in tempi difficili, è in difficoltà dato che le vendite del suo nuovo software e hardware sono diminuite, pur cercando di convertire i clienti al cloud. All'inizio di questo mese, Amazon ha annunciato un gran numero di strumenti e servizi progettati per rendere più facile, per le imprese, passare dal software di Oracle al proprio cloud di Amazon.
Non si prospetta una fine per questa tendenza, o almeno, questo è quello che uno dei primi leader pensa. "Riflette semplicemente uno spostamento secolare", ha detto Pichai di Google. "Ogni azienda in tutto il mondo passerà al cloud, alla fine."